310>300，票面利率5%大于实际的3.63，溢价发行，期初摊余成本越来越贴近300，为什么反而3

其他回答

• 亚同学
  债权投资，折价溢价发行，摊余成本不断向面值靠近。到期一次还本付息，摊余成本不断上升，超越面值。不理解
  • 兴老师
    你好， 无论折价还是溢价，都是平时付利息，最终付面值的，所以最终都会趋于面值。 一次还本付息，里面包括利息，肯定会超越面值
• 不同学
  如果选择持有到到期日，债券的内含报酬率取决于债券发行价格与面值的关系，对于平价债券，期限长短与内含报酬率无关;如果不是平价发行，期限越长债券投资收益率越偏离票面利率，溢价购买债券，期限越长内含报酬率越高，折价购买债券，期限越长内含报酬率越低 溢价购买时，票面利率高于市场利率，假设面值1000=∑利息/（1+i）^n+本金/（1+i）^n。现在溢价发行，1000换成1100，那i就要减小，即内含报酬率低于票面利率。而答案又说期限越长，投资收益率越偏离票面利率，那么溢价发行且期限更长时，内含报酬率应更低
  • 谢老师
    债券的面值是1000，不能是1100，1100只是它的发行价格。1100>1000属于溢价发行。随着时间的推移，最终债券的价值会趋近于1000。
• S同学
  名义利率越大，计息周期越短，实际利率与名义利率的差异就越大为什么
  • 刘老师
    因为计息周期越短，计息次数越多，实际利率是指数函数增加超快的。恩 举个例子你就知道啦
    名义利率：一月10% 那么一年的名义利率：10%12=1.12
    一年的实际利率：（1+10%）的12次方 -1=2.138
• 牛同学
  债券发行中，为什么实际利率高于票面利率就是折价发行。反之，溢价，如何去理解
  • Y老师
    实际利率高，卖的便宜，才有人去买。
  • 牛同学
    可否举例说明，帮助理解
  • Y老师
    比如，一个债款100万面值，折价发行90万 你90万买一个100万的东西，你是不是获取了更大的收益，所以你的报酬率就高喔
  • 牛同学
    或者你看分录，他是借利息调整，最后要抵消掉，必定是借利息调整，那么应付利息小于实际利益
• 碧同学
  为什么标准差越大样本率越接近于05？
  • 卢老师
    样本方差的算术平方根叫做样本标准差。样本方差和样本标准差都是衡量一个样本波动大小的量，样本方差或样本标准差越大，样本数据的波动就越大。数学上一般用e{[x-e(x)]^2}来度量随机变量x与其均值e(x)的偏离程度，称为x的方差。定义：设x是一个随机变量，若e{[x-e(x)]^2}存在，则称e{[x-e(x)]^2}为x的方差，记为d(x)或dx。即d(x)=e{[x-e(x)]^2}，而σ(x)=d(x)^0.5（与x有相同的量纲）称为标准差或均方差。由方差的定义可以得到以下常用计算公式： d(x)=e(x^2)-[e(x)]^2 方差的几个重要性质（设一下各个方差均存在）。（1）设c是常数，则d(c)=0。（2）设x是随机变量，c是常数，则有d(cx)=c^2d(x)。（3）设x，y是两个相互独立的随机变量，则d(x+y)=d(x)+d(y)。（4）d(x)=0的充分必要条件是x以概率为1取常数值c，即p{x=c}=1，其中e(x)=c。标准差 标准差(standard deviation) 各数据偏离平均数的距离（离均差）的平均数，它是离差平方和平均后的方根。用σ表示。因此，标准差也是一种平均数标准差能反映一个数据集的离散程度。平均数相同的，标准差未必相同。
• T同学
  这个计提减值准备前的账面余额为什么是17183.72 不是应该是溢价发行账面余额越来越少怎么还越来越多呢 怎么计算出来的
  • 蒋老师
    确实如你所说，票面利率是6%，实际利率是3%，属于溢价，估计题目有些问题，你明白计算方法就可以。根据摊余成本计算账面余额，然后和现金流量现值比较，确认减值金额
  • T同学
    不是因为这个是到期一次还本的原因吗？
  • 蒋老师
    有可能，不过题目给的是溢价发行的，所以账面余额金额是涨是降必须通过计算的出来。掌握方法就可以。